美股輪動，小盤股三年最高，特斯拉漲超9%，比特幣升破8.8萬美元至新高

激石Pepperstone(http://hppnl.com/)報道：

共和黨贏得眾議院的可能性越來越大，市場繼續(xù)押注“特朗普交易”，美元指數(shù)飆升創(chuàng)逾四個月來新高，美元走強(qiáng)令日元盤中最低跌向154，離岸人民幣盤中失守7.23，據(jù)央視新聞，自民黨總裁石破茂再次當(dāng)選日本首相。日本央行10月貨幣政策會議審議委員意見摘要顯示，有委員認(rèn)為需要時間來謹(jǐn)慎提高利率。

比特幣期貨漲近15%升破8.9萬美元大關(guān)至新高，帶動加密貨幣股大漲，Mercurity Fintech ADR收漲81.4%。大宗商品普遍承壓，現(xiàn)貨金跌超2%至10月中旬來最低，較歷史最高回落超6.4%，美油跌超3%下逼68美元，徘徊兩周低點附近。周一老兵日美債休市，市場焦點轉(zhuǎn)向周二美聯(lián)儲官員發(fā)言，周三美國10月CPI數(shù)據(jù)，周四鮑威爾發(fā)言、10月PPI數(shù)據(jù)等。

特朗普的潛在政策可能推高通脹、放緩美聯(lián)儲降息步伐，交易員對12月再降息25個基點的押注降至63%，特朗普勝選前為80%。同時，交易員下調(diào)對歐洲央行終端利率的預(yù)期，壓低歐元和歐債收益率，希臘央行行長稱利率在明年9月左右或降至接近2%。

“特朗普交易”持續(xù)，標(biāo)普納指尾盤轉(zhuǎn)漲，均連漲五日，且與道指集體再創(chuàng)收盤新高，道指史上首次收高于4.4萬點，標(biāo)普首次收高于6000點。羅素小盤股收漲1.47%繼續(xù)領(lǐng)跑，上周累漲8.57%。銀行股、加密貨幣概念股普漲，而大宗商品承壓拖累礦業(yè)股、金銀股普跌，芯片股、科技股也走軟，芯片指數(shù)一度跌3.6%：

• 美股三大指數(shù)齊漲。標(biāo)普500指數(shù)收漲5.81點，漲幅0.10%，報6001.35點。與經(jīng)濟(jì)周期密切相關(guān)的道指收漲304.14點，漲幅0.69%，報44293.13點?？萍脊删佣嗟募{指收漲11.99點，漲幅0.06%，報19298.76點。納指100指數(shù)收跌0.05%。衡量納指100科技業(yè)成份股表現(xiàn)的納斯達(dá)克科技市值加權(quán)指數(shù)（NDXTMC）收跌0.79%。對經(jīng)濟(jì)周期更敏感的羅素2000小盤股指數(shù)收漲1.47%?？只胖笖?shù)VIX收漲0.20%，報14.97。

• 美股行業(yè)ETF收盤漲跌互現(xiàn)。區(qū)域銀行ETF漲超3%，銀行業(yè)ETF漲近3%，全球航空業(yè)ETF與可選消費ETF各漲超2%，網(wǎng)絡(luò)股指數(shù)漲近2%，金融業(yè)ETF漲近1.5%。
  而半導(dǎo)體ETF跌逾2%，全球科技股ETF、生物科技指數(shù)ETF、醫(yī)療業(yè)ETF及科技行業(yè)ETF至少跌0.5%。

• 標(biāo)普500指數(shù)的11個板塊漲跌不一?？蛇x消費板塊收漲1.76%，金融板塊收漲1.42%，工業(yè)板塊收漲0.80%，電信板塊收漲0.45%，能源板塊收漲0.42%，公用事業(yè)板塊收漲0.30%，原材料板塊收跌0.51%，必選消費板塊收跌0.53%，醫(yī)療保健板塊收跌0.59%，房地產(chǎn)板塊收跌0.80%，科技板塊收跌0.89%。
• 投研策略上：知名分析師Ed Yardeni預(yù)計標(biāo)普500指數(shù)到2030年將達(dá)到1萬點，意味著未來五年內(nèi)該指數(shù)將上漲66.6%。這一預(yù)測基于市場對特朗普上臺后將實施的放松監(jiān)管和減稅措施的樂觀預(yù)期。摩根大通的Jacob Manoukian也指出，監(jiān)管壓力將下降，市場對選舉結(jié)果反應(yīng)積極，特別是小盤股和地區(qū)性銀行，反映了人們對美國經(jīng)濟(jì)彈性和增長前景的樂觀態(tài)度。高盛交易員預(yù)計，隨著美國大選帶動的交易行情結(jié)束，美股市場將進(jìn)入輪動行情，投資者將轉(zhuǎn)向市值較小的公司和周期性/通脹主題的投資機(jī)會。
• “科技七姐妹”多數(shù)下跌。但特斯拉收漲9.06%，收盤市值1.12萬億美元，上周累漲29.01%，11月4日收盤以來累漲超過44.25%。谷歌A收漲1.12%，亞馬遜則收跌0.64%，Meta Platforms收跌1%，微軟收跌1.07%，蘋果收跌1.02%，英偉達(dá)收跌1.61%。

• 芯片股集體下跌。費城半導(dǎo)體指數(shù)收跌2.54%。行業(yè)ETF SOXX收跌2.5%。英偉達(dá)兩倍做多ETF收跌3.14%。阿斯麥ADR收漲0.27%，而AMD收跌0.41%，博通收跌2.58%。Arm控股收跌3.74%。美光科技收跌2.9%，英特爾收跌4.39%。臺積電ADR收跌3.55%，高通收跌1.53%，安森美半導(dǎo)體收跌0.64%，科磊收跌3.11%，Wolfspeed收跌9.67%。
• AI概念股漲多跌少。超微電腦收跌5.26%，甲骨文收跌0.06%，CrowdStrike收漲3.75%，Snowflake收漲2.16%，Serve Robotics收漲3.43%，戴爾科技收漲3.19%，英偉達(dá)持股的AI語音公司SoundHound AI收漲7.92%，BigBear.ai收漲11.36%，Palantir收漲3.17%，BullFrog AI收漲0.76，C3.ai收漲2.29%。
• 中概指數(shù)小幅收漲，仍跑贏美股大盤。納斯達(dá)克金龍中國指數(shù)漲1.2%后收漲0.59%。ETF中，富時中國3倍做多ETF（YINN）收跌0.72%，中概互聯(lián)網(wǎng)指數(shù)ETF（KWEB）收漲0.34%，中國科技指數(shù)ETF（CQQQ）收漲2.6%。富時A50期指連續(xù)夜盤收跌0.28%，報13677.000點。
• 熱門中概股中，極氪收漲14.22%，小鵬汽車收漲5.59%，老虎證券收漲5.23%，理想汽車收漲2.88%，攜程網(wǎng)收漲1.83%，京東收漲1.75%，阿里巴巴收漲1.31%，網(wǎng)易收漲1.11%，蒙牛乳業(yè)（ADR）收漲0.91%，B站收漲0.71%，唯品會持平，大全新能源收跌0.41%，新東方收跌0.51%，拼多多收跌0.56%，蔚來收跌0.59%，百度收跌0.76%，美團(tuán)ADR收跌0.94%，騰訊控股ADR收跌1.26%，名創(chuàng)優(yōu)品收跌1.45%，房多多收跌17.56%。
• 加密貨幣概念股大漲。Mercurity Fintech ADR收漲81.4%，嘉楠科技ADR收漲41.27%，“比特幣持倉大戶”微策投資MSTR收漲25.73%創(chuàng)歷史新高，公告宣布公司耗資大約20.3億美元買入大約2.72萬枚比特幣，創(chuàng)將近四年來最大買入，此前10月30日公司曾宣布要再融420億美元，繼續(xù)買比特幣。BTC Digital收漲37.7%，MARA Holdings收漲29.92%，加密貨幣交易所巨頭Coinbase收漲19.76%且三年來首次突破300美元，加密貨幣“妖股”優(yōu)點互動股價盤中漲100%后收跌20%。
• 鐵礦石跌近100美元關(guān)口，礦業(yè)股普跌。必和必拓收跌3.01%，力拓收跌2.84%，淡水河谷收跌3.49%，瑞銀將該公司評級從“買入”下調(diào)至“中性”，目標(biāo)價從14美元下調(diào)至11.50美元，稱鐵礦石前景更加悲觀。
• 銀行股普漲，受特朗普新政放松監(jiān)管的預(yù)期提振。費城證交所KBW銀行指數(shù)收漲2.35%。道瓊斯KBW地區(qū)銀行指數(shù)收漲3.27%。富國銀行收漲3.6%，高盛收漲2.22%，摩根士丹利收漲3.08%，美國銀行收漲2.11%。

• 全球第一大黃金ETF上周遭遇逾兩年最大單周資金贖回，金銀礦業(yè)股普跌。彭博匯編數(shù)據(jù)顯示，黃金ETF SPDR Gold Shares（GLD）上周發(fā)生超過10億美元資金外流，創(chuàng)2022年7月份以來最大。哈莫尼黃金收跌9.39%，金田公司收跌8.42%。

• 其他重點個股：（1）特朗普媒體科技（DJT）盤初漲近7.8%后收漲4.70%，盤中一度轉(zhuǎn)跌。（2）諾瓦瓦克斯醫(yī)藥盤初漲超16.6%后收漲1.12%，此前美國FDA解除了該公司新冠肺炎-流感聯(lián)合疫苗和獨立流感疫苗候選藥品的臨床暫停。（3）Monolithic Power跌近25%后收跌14.97%，Edgewater Research指出美國芯源的產(chǎn)品有問題，可能會失去給英偉達(dá)Blackwell顯卡供應(yīng)零件的機(jī)會，但Rosenblatt分析師Mosesmann否認(rèn)了這一消息。（4）諾和諾德美股收漲1.76%，歐股收漲3.78%，摩根大通將其列入“正面催化清單”。（5）百時美施貴寶收漲10.49%，最新臨床和現(xiàn)實世界數(shù)據(jù)表明，其心血管疾病療法繼續(xù)取得進(jìn)展。競爭對手艾伯維跌超12%，針對精神分裂癥的療法在兩個中期臨床試驗中沒能實現(xiàn)主要終點。

市場衡量特朗普潛在關(guān)稅政策影響，歐股指數(shù)多數(shù)漲超1%，建筑和材料股收漲近2%領(lǐng)漲：

• 泛歐STOXX 600指數(shù)收漲1.13%。歐元區(qū)STOXX 50指數(shù)收漲1.07%。富時泛歐績優(yōu)300指數(shù)收漲1.11%。
• 德國DAX 30指數(shù)收漲1.21%。法國CAC 40指數(shù)收漲1.20%。荷蘭AEX指數(shù)收漲0.47%。意大利富時MIB指數(shù)收漲1.56%。英國富時100指數(shù)收漲0.65%。西班牙IBEX 35指數(shù)收漲0.4%。

交易員下調(diào)對歐洲央行終端利率的預(yù)期，兩年期德債收益率跌約5個基點：

• 美債周一休市。

• 歐債：尾盤時，10年期德債收益率跌4.1個基點，報2.327%，全天處于下跌狀態(tài)。兩年期德債收益率跌4.9個基點，報2.137%。10年期英債收益率跌1.0個基點。兩年期英債收益率跌1.0個基點。10年期法債收益率跌4.4個基點。10年期意債收益率跌6.5個基點。

“特朗普交易”點燃美元，美元指數(shù)漲0.5%創(chuàng)逾四個月新高，比特幣期貨飆升約15%漲穿8.9萬美元創(chuàng)歷史新高：

• 美元：美元指數(shù)DXY尾盤漲0.49%，報105.512點，北京時間15:00打破亞太時段于105點一線的窄幅橫盤整理狀態(tài)，并持續(xù)走高，日內(nèi)交投區(qū)間為104.934-105.705點，北京時間22:51逼近7月2日頂部106.054點和6月26日頂部106.130點。彭博美元指數(shù)漲0.50%。

• 非美貨幣：歐元兌美元跌0.60%、報1.0654，英鎊兌美元跌0.40%、報1.2870，美元兌瑞郎漲0.55%、報0.8805。商品貨幣對中，澳元兌美元跌0.12%，紐元兌美元跌0.07%，美元兌加元漲0.10%。瑞典克朗兌美元跌0.30%，挪威克朗兌美元跌0.42%。
• 摩根大通外匯策略師Meera Chandan預(yù)測，若共和黨同時控制白宮和美國國會兩院，預(yù)計歐元兌美元會跌破1.05并邁向平價。建議做空歐元/瑞郎，維持歐元/美元空頭頭寸。
• 日元：日元兌美元尾盤跌0.7%，報153.71日元，全天處于持續(xù)震蕩下跌的狀態(tài)，日內(nèi)交投區(qū)間為152.64-153.95日元。
• 離岸人民幣（CNH）：離岸人民幣兌美元尾盤跌265點，報7.2278元，日內(nèi)整體交投于7.1864-7.2334元區(qū)間，逼近8月2日底部7.2521元。
• 加密貨幣：市值最大的龍頭比特幣期貨尾盤漲14.72%，報88745.00美元，現(xiàn)貨比特幣大漲11%升破8.8萬美元創(chuàng)新高。第二大的以太幣期貨漲13.28%，報3364.50美元。最近24小時，超過19.6萬人爆倉，爆倉總值6.91億美元。

受累于美元走強(qiáng)及油需前景疲軟，美油收跌逾3%下逼68美元，徘徊兩周低點附近，但歐美天然氣跳漲，荷蘭天然氣一年新高：

• 美油：WTI 12月原油期貨收跌2.30美元，跌幅超過3.32%，報68.04美元/桶。美油全天承壓下跌，美股午盤后最低跌近3.5%下逼67.90美元。
• 布油：布倫特1月原油期貨收跌2.04美元，跌幅超過2.76%，報73.87美元/桶。布油美股午盤時最低跌超3.1%失守71.60美元。
• 天然氣：美國12月天然氣期貨收漲超9.40%，報2.9200美元/百萬英熱單位。歐洲基準(zhǔn)的TTF荷蘭天然氣期貨漲4.28%，報43.900歐元/兆瓦時，創(chuàng)2023年11月以來收盤新高。ICE英國天然氣期貨漲3.41%，報111.070便士/千卡。消息面上，地區(qū)冬季天氣更加寒冷，無風(fēng)天氣推高對燃料的消費。另外，11月庫存降幅超過正常速度。

美元觸及逾四個月來最高，拖累現(xiàn)貨黃金盤中最深跌超2.7%下逼2610美元，較歷史最高回落超6.4%：

• 黃金：COMEX 12月黃金期貨尾盤跌2.52%至2627.00美元/盎司?，F(xiàn)貨黃金全天維持跌勢，尾盤時最低跌超2.7%下逼2610美元，較10月31日所創(chuàng)歷史最高位2790.10美元累計回調(diào)將近6.43%，尾盤跌2.43%，報2619.49美元/盎司。

• 白銀：COMEX 12月白銀期貨尾盤跌2.06%至30.800美元/盎司?，F(xiàn)貨白銀全天維持跌勢，美股早盤時最低跌近2.8%下逼30.40美元，尾盤跌1.99%，報30.6833美元/盎司。

• 倫敦工業(yè)金屬中，倫銅、倫鋁、倫鎳、倫錫至少收跌超1.1%：倫銅收跌112美元，報9332美元/噸。COMEX銅期貨跌1.39%，報4.2460美元/磅。倫鋁收跌34美元，報2586美元/噸。倫鉛收跌2美元，報2022美元/噸。倫鋅收平，報2979美元/噸。倫鎳收跌289美元，報16108美元/噸。倫錫收跌369美元，報31279美元/噸。倫鈷收平，報24300美元/噸。
• 氧化鋁期貨主力合約日內(nèi)由漲轉(zhuǎn)跌。收跌1%報5335元人民幣，此前一度漲超3%創(chuàng)歷史新高。中國有色金屬工業(yè)協(xié)會此前發(fā)文，氧化鋁價格走勢存在非理性因素，資本過度投機(jī)炒作明顯。

以下為北京時間11月11日23:30以前更新內(nèi)容

“特朗普交易”持續(xù)，道指、標(biāo)普500續(xù)刷盤中新高，但芯片股指一度跌超3.2%拖累納指轉(zhuǎn)跌逾0.3%，羅素小盤股指繼續(xù)領(lǐng)跑：

• 美股三大指數(shù)盤初齊漲后納指轉(zhuǎn)跌。標(biāo)普500指數(shù)盤初漲近0.4%后回吐多數(shù)漲幅，但續(xù)刷盤中新高，上周累漲4.66%創(chuàng)一年來最佳單周表現(xiàn)。與經(jīng)濟(jì)周期密切相關(guān)的道指高開漲0.16%后漲幅擴(kuò)大至超1.1%續(xù)刷盤中新高，上周累漲4.61%創(chuàng)一年來最佳單周表現(xiàn)。科技股居多的納指盤初漲超0.4%后跌超0.3%，上周累漲5.74%。羅素小盤股一度漲超1.3%，上周累漲8.57%領(lǐng)跑。

• 行業(yè)ETF美股盤初多數(shù)走高，區(qū)域銀行和銀行業(yè)ETF至少漲超2.2%，可選消費ETF漲超1.9%，金融業(yè)ETF漲超1.1%，科技行業(yè)ETF和全球科技股指數(shù)ETF則跌約0.2%，半導(dǎo)體ETF跌超1.4%。華爾街大行中，富國銀行一度漲超3.9%，高盛、摩根士丹利、美國銀行至少漲超2.5%。
• “科技七姐妹”多數(shù)下跌。特斯拉一度漲近9.2%，上周累漲29.01%。谷歌A一度漲近0.8%，上周累漲4.12%。英偉達(dá)盤初漲近0.8%后跌近2.2%，上周累漲9.03%。Meta一度跌近2.1%，上周累漲3.91%。蘋果一度跌超1.8%，上周累漲1.93%。亞馬遜漲超0.7%后跌超0.9%，上周累漲5.18%。微軟盤初漲超0.5%后跌超0.1%，上周累漲2.97%。
• 芯片股集體下跌。費城半導(dǎo)體指數(shù)一度跌超3.2%，前一交易日收跌0.81%，上周累漲5.78%。Wolfspeed一度跌超7.2%，前一交易日收漲20.41%。美光科技一度跌超4%，前一交易日收跌1.33%。臺積電一度跌超3.3%，前一交易日收盤持平。高通一度跌近1.8%，前一交易日收跌1.16%。博通一度跌超2.9%，前一交易日收跌0.09%。
• AI概念股漲跌不一。超微電腦一度跌超13.1%，前一交易收跌3.77%。英偉達(dá)持股的AI語音公司SoundHound AI一度跌近5.7%，前一交易收漲3.6%。BullFrog AI一度跌超4.9%，而C3.ai一度漲近4.4%，戴爾科技一度漲近4.9%。
• 中概指數(shù)小幅走高。納斯達(dá)克金龍中國指數(shù)一度漲近1.2%，上周累跌0.55%。富時A50夜期美股盤初大致持平，此前一度跌0.3%。熱門中概股中，房多多一度跌近16.7%，而極氪一度漲近8.5%，小鵬汽車一度漲超8.2%，理想汽車一度漲超4.3%。阿里巴巴一度漲超2.7%，京東一度漲超1.7%，蔚來漲超2.7%后回吐多數(shù)漲幅，而拼多多一度跌超2.2%。
• 加密貨幣概念股普漲，比特幣一度漲超3%升破82000美元。嘉楠科技ADR漲超34%，MARA Holdings漲約16.9%，兩倍做多比特幣ETF漲14.5%，Coinbase漲超12.9%，“比特幣持倉大戶”微策投資MSTR漲超10.5%?，F(xiàn)貨比特幣一度漲超3.3%，在美股盤初報82663.12美元。
• 鐵礦石下跌逼近100美元關(guān)口，礦業(yè)股普跌。必和必拓一度跌近3.1%，力拓一度跌超2.5%，淡水河谷一度跌近3.5%，瑞銀將該公司評級從“買入”下調(diào)至“中性”，目標(biāo)價從14美元下調(diào)至11.50美元。
• 其他重點個股：（1）特朗普媒體科技（DJT）盤初漲近7.8%后回吐多數(shù)漲幅，前一交易日收漲15.22%。（2）諾瓦瓦克斯醫(yī)藥盤初漲超16.6%后回吐多數(shù)漲幅，此前美國FDA解除了該公司新冠肺炎-流感聯(lián)合疫苗和獨立流感疫苗候選藥品的臨床暫停。

【以下為北京時間11月11日22:00以前更新內(nèi)容】

11月11日周一，特朗普入主白宮的持續(xù)影響下，美元飆升，疊加以色列和伊朗之間的緊張局勢，大宗商品市場出現(xiàn)負(fù)面情緒，原油價格回落。由于鐵礦石庫存增加顯示供應(yīng)充足，鐵礦石價格下跌至接近100美元/噸，今年以來，鐵礦石價格已下跌超四分之一。

美股盤前，中概股多數(shù)上漲，比特幣上漲；科技股活躍，特斯拉漲近8%，前一交易日收漲逾8%；特朗普媒體科技集團(tuán)一度漲超5%，前一交易日收漲逾15%。

消息面上，據(jù)央視新聞，在11月11日下午結(jié)束的日本國會眾議院首相指名選舉決勝輪投票中，日本自民黨總裁石破茂戰(zhàn)勝最大在野黨立憲民主黨黨首野田佳彥，贏得眾議院指名選舉。而稍早前的參議院首相指名選舉中，石破茂也已勝出。這就意味著石破茂時隔40多天再任日本首相。

今日，央行發(fā)布的《設(shè)立經(jīng)營個人征信業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)許可信息公示表》顯示，錢塘征信成為繼百行征信、樸道征信之后，第三家獲批的市場化個人征信機(jī)構(gòu)，有效期至2027年11月8日。從主要股東情況看，螞蟻集團(tuán)、浙江省旅游投資集團(tuán)均為其大股東。不過，值得注意的是，上述機(jī)構(gòu)許可信息公示表并未披露錢塘征信股東股權(quán)分布情況。

• 標(biāo)準(zhǔn)普爾500指數(shù)期貨漲0.25%，納斯達(dá)克100指數(shù)期貨漲0.21%，道瓊斯工業(yè)平均指數(shù)期貨漲0.34%。

• 美元小幅走高，美國10年期國債收益率報4.337%。?

• 美股盤前，中概股多數(shù)上漲，小鵬汽車漲近4%，阿里巴巴漲超3%。

• 加密貨幣中，市值最大的龍頭比特幣漲超2%。

• MSCI亞太指數(shù)日內(nèi)一度跌1%，跌幅達(dá)一個月最大，日經(jīng)225漲0.05%，韓國KOSPI指數(shù)跌1.15%。

• 富時中國A50指數(shù)期貨跌0.3%。

• 現(xiàn)貨黃金跌破2660美元/盎司，日內(nèi)跌近1%。?????????